[投資信託][国際リート]国際リートの比較(1/8) 準備編

はじめに
対象と比較方法
おわりに
1. 関連

はじめに

運用報告書＆目論見書を読んでみよう～三菱ＵＦＪ国際－ｅＭＡＸＩＳ　Ｓｌｉｍ　米国株式（Ｓ＆Ｐ５００）～で色々見てみましたが、今回は国際リートをみてみます。

対象と比較方法

今回比較する商品の条件

サブプライム・ローン問題以前（2008年以前）から運用している
返還まで10年以上ある
SBI 証券で取り扱いがある

今回の比較では過去実績を用いるため、不動産関係で大きな下落期を乗り越えた2008年以前より運用しているものを比較します。

今回比較対象の国際リート

上記条件を満たした商品は30本でした。以下に一覧を示します

フィデリティ－フィデリティ・ＵＳリート・ファンドＢ（為替ヘッジなし）
大和－ダイワ・ＵＳ－ＲＥＩＴ・オープン（毎月決算型）Ｂコース（為替ヘッジなし）
Ｏｎｅ－新光　ＵＳ－ＲＥＩＴ　オープン（愛称：ゼウス）
三井住友ＴＡＭ－ＳＭＴ　グローバルＲＥＩＴインデックス・オープン
三菱ＵＦＪ国際－ワールド・リート・オープン（毎月決算型）
大和－ダイワ・ＵＳ－ＲＥＩＴ・オープン（毎月決算型）Ａコース（為替ヘッジあり）
日興－日興・ＡＭＰグローバルＲＥＩＴファンド毎月分配型　Ａ（ヘッジなし）
日興－ラサール・グローバルＲＥＩＴファンド（毎月分配型）
フィデリティ－フィデリティ・ＵＳリート・ファンドＡ（為替ヘッジあり）
岡三－ワールド・リート・セレクション（アジア）
ＧＳ－ＧＳ　グローバル　ＲＥＩＴ　ポートフォリオ（毎月分配型）（愛称：リートマスター）
ＧＳ－ゴールドマン・サックス米国ＲＥＩＴファンドＡ　毎月分配型、為替ヘッジあり（愛称：コロンブスの卵）
ＧＳ－ゴールドマン・サックス米国ＲＥＩＴファンドＢ　毎月分配型、為替ヘッジなし（愛称：コロンブスの卵）
Ｏｎｅ－ＤＩＡＭ　ワールド・リート・インカム・オープン（毎月決算コース）（愛称：世界家主倶楽部）
Ｏｎｅ－ＤＩＡＭ　ワールドＲＥＩＴアクティブファンド（毎月決算型）（愛称：世界のハッピー・オーナー）
岡三－グローバル・リート・セレクション
岡三－ワールド・リート・セレクション（欧州）
岡三－ワールド・リート・セレクション（米国）（愛称：十二絵巻）
岡三－ワールド・リート・セレクション（米国）為替ヘッジあり（愛称：十二絵巻（為替ヘッジあり））
大和－ダイワ・グローバルＲＥＩＴ・オープン（毎月分配型）（愛称：世界の街並み）
日興－日興・ＡＭＰグローバルＲＥＩＴファンド（６ヵ月決算型）
パインブリッジ－パインブリッジ米国ＲＥＩＴインカムファンドＢコース為替ヘッジなし（愛称：バイリンガル）
パインブリッジ－パインブリッジ米国ＲＥＩＴインカムファンドＡコース為替ヘッジあり（愛称：バイリンガル）
三井住友ＤＳ－三井住友・グローバル・リート・オープン（愛称：世界の大家さん）
三井住友ＤＳ－三井住友・グローバル・リート・オープン（１年決算型）（愛称：世界の大家さん（１年決算型））
三井住友ＤＳ－三井住友・グローバル・リート・オープン（３カ月決算型）（愛称：世界ビル紀行）
三井住友ＤＳ－三井住友・グローバル・リート・プラス100円積立NISA
三菱ＵＦＪ国際－オーストラリア・リート・オープン（毎月決算型）
三菱ＵＦＪ国際－三菱ＵＦＪ　欧豪リートファンド（毎月決算型）

比較方法

2008年1月の価格を基準とし、2018年1月にどれだけ年単位でリターンがあったのかを比較します。
比較は分配金込みの評価額推移と１０万円投資したとして、2018年にどれだけ資産が増えたのかの2パターンを行います。

評価額は決算日（年複数回決算の場合は１月の決算日）の日付を用います

リターンの計算式

(X年決算日評価額（分配金込）/ 2008年の決算日評価額（分配金込） – 1) *100

資産が増えたのかの計算式

口数 = 10万円 / 2008年の決算日評価額（分配金抜き）
(2008年1月~2018年12月の1口の分配金) * 口数 – (口数 * 2018年の決算日評価額 * 信託報酬 * 10年) + (口数 * 2018年の決算日評価額)

経費の算出が厳密ではないですが、概算として上記の式を用います。

おわりに

本数が多いので投資信託の紹介と比較（5本単位）× 6記事 + 本記事 + まとめ記事の計8記事の予定です。

［本記事］ [投資信託][国際リート]国際リートの比較(1/8) 準備編
 [投資信託][国際リート]国際リートの比較(2/8) 商品比較編その１
 [投資信託][国際リート]国際リートの比較(3/8) 商品比較編その2
[投資信託][国際リート]国際リートの比較(4/8) 商品比較編その3
[投資信託][国際リート]国際リートの比較(5/8) 商品比較編その4
[投資信託][国際リート]国際リートの比較(6/8) 商品比較編その5
[投資信託][国際リート]国際リートの比較(7/8) 商品比較編その6
[投資信託][国際リート]国際リートの比較(8/8) 比較まとめ